中国证监会日前发布《关于深化上市公司并购重组市场改革的意见》，上市公司积极响应。
9月25日晚间，秦川物联（688528）、富乐德（301297）两家“两创”板块上市公司宣布，正在筹划对产业链上下游资产的重大资产重组事项，其中富乐德筹划使用可转换公司债券等新型支付工具。
科创板公司秦川物联在9月25日晚间公告，公司正在筹划重大资产重组，拟收购成都派沃特科技股份有限公司（简称“派沃特”）的60%股权，交易完成后，秦川物联将成为派沃特的控股股东。
本次交易尚处于筹划阶段，根据秦川物联初步测算，本次交易预计将构成重大资产重组。
成立于2011年的派沃特，是一家以数字新基建为业务基础的企业，以上业务与秦川物联存在一定交集。秦川物联的业务范围涉及智慧城市物联网终端产品（智慧燃气、智慧水务）等工业物联网领域，相关智能化终端是智慧城市建设不可或缺的重要支撑。秦川物联表示，公司正在通过完善产业链上游的合作与协同，加速新业务的成长，增强公司的市场竞争力。
无独有偶，创业板公司富乐德也在9月25日晚间宣布了筹划重大事项的公告，该事项预计构成重大资产重组。
据了解，富乐德正在筹划以发行人民币普通股股票及可转换公司债券、现金（如有）等方式收购间接控股股东FERROTEC 集团下属半导体产业相关资产。富乐德主要从事泛半导体领域设备精密洗净服务，相关业务同样与半导体产业存在上下游关系。
就在两家公司披露重大资产重组的前一日，证监会发布了《关于深化上市公司并购重组市场改革的意见》（简称《意见》），旨在坚持市场化方向，更好发挥资本市场在企业并购重组中的主渠道作用。
《意见》将支持上市公司向新质生产力方向转型升级，作为重要改革方向之一。证监会表示，将积极支持上市公司围绕战略性新兴产业、未来产业等进行并购重组，包括开展基于转型升级等目标的跨行业并购、有助于补链强链和提升关键技术水平的未盈利资产收购，以及支持“两创”板块公司并购产业链上下游资产等，引导更多资源要素向新质生产力方向聚集。
此外，富乐德计划引入发行可转换公司债券的支付方式，也是改革方向之一。《意见》表示，证监会将支持上市公司根据交易安排，分期发行股份和可转债等支付工具、分期支付交易对价、分期配套融资，以提高交易灵活性和资金使用效率。
就此，证监会主席吴清当日在国新办新闻发布会上解读称，通过支持企业并购重组进一步促进资源有效配置，是资本市场一项非常重要的功能。特别是在当前全球产业变革加快推进、我国经济结构转型升级也在加快推进的背景下，亟需发挥好企业并购重组的关键作用，助力产业整合和提质增效。
据统计，今年5月以来全市场已披露重大重组案例近50单，市场反响比较积极。其中，普源精电发行股份购买耐数电子67.74%股权事项，从交易申请获得受理到证监会同意注册仅仅用时两个月，成为《关于深化科创板改革服务科技创新和新质生产力发展的八条措施》发布后上市公司并购重组注册第一单，也是科创板年内首单注册的并购重组项目。
吴清表示，证监会将在进一步遵守规则的同时，尊重市场规律、经济规律、创新规律，对重组估值、业绩承诺、同业竞争、关联交易等事项，进一步根据实际情况提高包容度，更好发挥市场优化资源配置的作用。
发表于 2024-9-26 09:13